El efecto del poder de dominio en el mercado peruano bancario sobre el riesgo del crédito hipotecario y las tarjetas de crédito en el periodo del 2012 al 2023

Abstract

La presente investigación tiene como objetivo identificar si existe una relación entre el grado de poder de dominio y el riesgo de crédito en las tarjetas de crédito y los créditos hipotecarios en la banca múltiple de Perú durante el periodo 2012-2023. Para ello, se extrae información financiera de los bancos peruanos pertenecientes a la banca múltiple y se emplea un modelo de panel de datos estático robusto. Los resultados indican una relación robusta entre el grado de poder de dominio medido a través del índice HHI e índice de Lerner, y el riesgo de crédito de las tarjetas de crédito y los créditos hipotecarios. Por un lado, en el caso de las tarjetas de crédito, el poder de dominio medido con el índice HHI presenta un efecto positivo en el riesgo de crédito, caso contrario, usando el índice de Lerner como medida, el cual presenta un efecto negativo sobre el riesgo de crédito para este tipo de crédito. Por otro lado, en el caso de los créditos hipotecarios, el poder de dominio usando como medida tanto el índice HHI como el índice de Lerner presenta un efecto negativo sobre el riesgo de crédito para este tipo de crédito. El presente trabajo busca aportar nuevos conocimientos sobre el comportamiento del mercado bancario, mejorando el análisis del riesgo crediticio en el Perú. Finalmente, esta investigación puede ser de ayuda para los directivos de los bancos y entes supervisores a la hora de tomar estrategias y decisiones para fortalecer la estabilidad bancaria.

The present research aims to identify whether there is a relationship between the degree of dominance power and the credit risk in credit cards and mortgage loans in the multiple banking sector of Peru during the period 2012-2023. To do so, financial information is extracted from Peruvian banks belonging to the multiple banking sector and a robust static panel data model is used. The results indicate a robust relationship between the degree of dominance power measured through the HHI index and the Lerner index, and the credit risk of credit cards and mortgage loans. On the one hand, in the case of credit cards, the dominance power measured with the HHI index presents a positive effect on the credit risk, on the contrary, using the Lerner index as a measure, which presents a negative effect on the credit risk for this type of credit. On the other hand, in the case of mortgage loans, the dominance power using both the HHI index and the Lerner index as a measure presents a negative effect on the credit risk for this type of credit. This paper seeks to provide new knowledge on the behavior of the banking market, improving the analysis of credit risk in Peru. Finally, this research can be helpful for bank managers and supervisory bodies when making strategies and decisions to strengthen banking stability.