Look-up in Google Scholar
Full metadata record
Olmeda Martos, Ignacio
Baldeón Paucar, Heber Julio
Pérez Cosmen, Alberto
Ford Garzon, Kevin
Novoa Melchor, Elvis
2021-07-01T18:16:34Z
2021-07-01T18:16:34Z
2014
https://renati.sunedu.gob.pe/handle/sunedu/2204895
El documento revisa las Estrategias de Pares en los mercados de renta variable mediante diferentes metodologías. Así, se analiza i) la estrategia de pares “empírica” y su rentabilidad; ii) mediante procesos estocásticos para proyectar el Ratio de Precios y en función a ella aplicar estrategias de compra/venta en los pares estudiados y analizar su rentabilidad; y iii) el análisis del arbitraje estadístico mediante la metodología de Johansen, la cual emplea el vector de cointegración para la implementación de las estrategias de compra/venta de los pares estudiados. Finalmente, se aplica las técnicas de Valor en Riesgo para medir el riesgo de las estrategias de pares en cada una de las metodologías. Tras la realización de cada uno de los test en los distintos periodos analizados, los resultados de la estrategia de pares “empírica” ha sido un 17,4% de las veces mejores con la estrategia de reversión a la media y el 4,3% de las veces con la estrategia con el Movimiento Browniano Geométrico. Respecto al arbitraje estadístico por cointegración, los resultados indican que mientras la relación de cointegración sea significativa, el arbitraje puede generar beneficios. No obstante, los costos de transacción reducen o eliminan dicho beneficio. (es_PE)
España. Fundación Carolina (es_PE)
application/pdf (es_PE)
spa (es_PE)
Universidad de Alcalá (es_PE)
info:eu-repo/semantics/openAccess (es_PE)
https://creativecommons.org/licenses/by/4.0/deed.es (es_PE)
Superintendencia Nacional de Educación Superior Universitaria - SUNEDU (es_PE)
Registro Nacional de Trabajos de Investigación - RENATI (es_PE)
Cointegración (es_PE)
Renta variable (es_PE)
Arbitraje de inversiones (es_PE)
Negociaciones bursátiles (es_PE)
Pairs Trading y arbitraje estadístico (es_PE)
info:eu-repo/semantics/masterThesis (es_PE)
Universidad de Alcalá. Centro Internacional de Formación Financiera (es_PE)
Finanzas Cuantitativas (es_PE)
Máster en Finanzas Cuantitativas (es_PE)
ES (es_PE)
https://purl.org/pe-repo/ocde/ford#5.00.00 (es_PE)
https://purl.org/pe-repo/ocde/ford#5.02.02 (es_PE)
http://purl.org/pe-repo/renati/level#maestro (es_PE)
https://orcid.org/0000-0002-5958-1239
43041831
Olmeda Martos, Ignacio
Ascordebeitia, Enrique
http://purl.org/pe-repo/renati/type#trabajoDeInvestigacion (es_PE)

Files in This Item:
File Description SizeFormat 
BaldeonPaucarHJ.pdfTrabajo de fin de máster4.47 MBAdobe PDFThumbnail
View/Open
Autorizacion.pdf
  Restricted Access
Autorización del registro168.04 kBAdobe PDFView/Open Request a copy


This item is licensed under a Creative Commons License Creative Commons